Devisengeschäfte

Die beiden Instrumente werden jeweils unterschiedlichen Bedürfnissen gerecht.

Das Kassageschäft ermöglicht einen sofortigen Währungsumtausch zum aktuellen Kurs bei einer Wertstellungsfrist von zwei Werktagen (T + 2). Es eignet sich für punktuelle Bedürfnisse, setzt Ihr Unternehmen jedoch bis zum Zeitpunkt der Transaktion den Marktschwankungen aus. Kassageschäfte können telefonisch oder per e-banking abgewickelt werden.

Bei einem Termingeschäft kann schon heute der Wechselkurs für eine künftige Transaktion festgelegt werden, und zwar unabhängig von der Marktentwicklung. Der Kurs des Termingeschäfts errechnet sich auf Basis des Spotkurses, bereinigt um die Zinsdifferenz zwischen den beiden Währungen über die Laufzeit des Geschäfts hinweg.

Für ein Unternehmen, das dem Währungsrisiko ausgesetzt ist, besteht der Hauptvorteil eines Termingeschäfts darin, Margen zu schützen und die Finanzplanung im Zusammenhang mit vorgesehenen Fremdwährungszahlungen oder -eingängen zu sichern. Ziel ist nicht die Spekulation auf den Märkten, sondern die Neutralisierung ihrer Auswirkungen.